À l’heure où la consolidation s’accélère dans l’asset management européen, le groupe Iris Finance International muscle son jeu avec la fusion de Chahine Capital et Dynasty Asset Management. De ce rapprochement naît IRIVEST Investment Managers, un nouvel acteur de taille intermédiaire, qui ambitionne d’imposer sa marque sur le marché paneuropéen. Retour sur une opération stratégique approuvée cet été par le régulateur luxembourgeois.
Une fusion approuvée par le régulateur luxembourgeois
L’opération a reçu le feu vert de la Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF) le 31 juillet dernier. Selon Charles Lacroix, directeur général de Chahine Capital, l’objectif est de combiner les fonctions commerciales, de gestion des risques, de compliance et d’administration, tout en conservant les équipes, outils et systèmes qui ont contribué au succès de chacune des deux sociétés.
Une structure consolidée et ambitieuse
IRIVEST Investment Managers disposera de 1,1 milliard d’euros d’actifs sous gestion et de 19 millions d’euros de capitaux propres. La société comptera 27 collaborateurs et sera implantée à Luxembourg (siège social) et Paris, avec des représentations commerciales en Allemagne et en Italie. La distribution des produits en Suisse sera assurée par la société-sœur Compagnie Financière Genevoise 1855.
Gouvernance et direction
Le conseil d’administration de la nouvelle structure sera composé de six membres, dont deux administrateurs indépendants. Michaël Sellam, président du groupe Iris Finance International, assumera la présidence du conseil d’administration, tandis que Charles Lacroix prendra la double fonction d’administrateur et de directeur général d’IRIVEST IM.
Objectifs de croissance et stratégie
La société n’a pas fixé d’objectifs chiffrés en termes d’encours, mais ambitionne une croissance significative grâce à ses stratégies phares, notamment les fonds Actions Momentum et Global Convertibles. Des investissements significatifs de clients prestigieux sont attendus en France, Allemagne, Suisse et Italie dans les mois à venir.
Une gamme de fonds rebaptisée
Dans le cadre de la fusion, la SICAV historique de Chahine Capital, précédemment nommée « Digital Star », sera renommée « Chahine Funds ». Cette décision vise à clarifier l’identité des fonds, qui ne sont pas exclusivement technologiques. La nouvelle gamme inclura des fonds comme Chahine Funds - Equity Europe, Chahine Funds - Equity US et Chahine Funds - Equity Europe Smaller Companies.
Quatre expertises principales
IRIVEST Investment Managers s’appuiera sur quatre domaines clés :
-
Gestion quantitative « momentum » actions via la SICAV Chahine Funds.
-
Gestion obligations convertibles et crédit avec DYNASTY SICAV.
-
Services sur-mesure de management company au Luxembourg, incluant gestion de portefeuille, contrôle des risques, valorisation et compliance.
-
Gestion privée et conseil en investissement pour la grande clientèle privée.
Engagement en faveur d’une finance responsable
IRIVEST Investment Managers place l’investissement durable au cœur de sa démarche, avec des politiques d’exclusion, de vote ISR et d’engagement responsable. Plusieurs fonds bénéficient déjà de labels européens de référence tels que LuxFLAG ESG et ISR, et la société entend poursuivre cette dynamique dans les années à venir.
La création d’IRIVEST IM illustre une tendance de fond : la recherche de taille critique et la montée en puissance des modèles hybrides associant gestion quantitative, obligations convertibles et solutions sur-mesure. Un mouvement à suivre de près dans les prochains mois.